5 Regras Para o Sucesso em Operações na Bolsa de Valores

A cada minuto existem inúmeras possibilidades de negócios que podem ser feitos no mercado financeiro, somente em operações na bolsa de valores, são milhares a cada minuto.

No entanto não são todas (para não falar a grande maioria), que são lucrativas, ou o risco que proporcionam não compensa o potencial lucro que podem gerar.

Por conta disso é importante que você tenha regras claras, que sempre serão seguidas antes de executar qualquer operação. Isso vale para qualquer investidor, seja você day trader, investidor de longo prazo, ou investidor que automatiza suas operações usando robôs.

operacoes na bolsa de valores

Se você ainda não tem as suas, confira estas 5 regras que podem servir de ponto de partida para você encontrar suas próprias:

1# Qual é o motivo para entrar?

Entenda qual é o motivo para que você realize aquela operação.

Por exemplo, se você é um investidor que utiliza análise técnica e segue as tendências no gráfico, veja se realmente existe uma tendência e qual o sentido dela. Se não há tendência, ou ela é oposta a direção que você esta operando, não há motivo para que a operação seja feita.

Se você utiliza fundamentos para investir, veja se realmente a empresa está barata, ou se existe algum fator que você ainda não entendeu que está desvalorizando o preço da ações da empresa.

Esta regra evita que você tente fazer operações simplesmente buscando “aproveitar oportunidades”, quando na verdade não tem o conhecimento necessário para entender os movimentos do preço durante.

Se não há um motivo presente para fazer a operação, não faça. Caso realmente haja motivo, vá para a próxima regra:

2# Quando é o momento de entrar?

Agora que você decidiu que a operação faz sentido, precisa definir quando é o momento certo de executar a operação. Para isso você precisa de um gatilho, ou seja, um evento que aconteça marcando que aquele é o memento certo para entrar.

Na análise técnica é muito comum que os gatilhos sejam o cruzamento das linhas de médias móveis, com diferentes períodos, e com a linha do preço. Assim o investidor sabe exatamente o que esperar para realmente entrar na operação.

No caso de investidores que utilizam análise fundamentalista, um gatilho pode ser um determinado crescimento % no faturamento anunciado pela empresa, ou um indicador fundamentalista ficar abaixo ou acima de determinados níveis.

O gatilho, assim como o motivo, vai depender muito da estratégia de investimento que você utiliza, mas independente da estratégia, tanto o motivo quanto o gatilho são fundamentais.

3# Quanto está disposto a perder?

Claro que ninguém faz uma operação na bolsa de valores pensando em perder dinheiro, no entanto, isso acontece com muito mais frequência do que muitos investidores gostariam de admitir.

As perdas fazem parte do dia a dia de qualquer investidor, e por conta disso é fundamental que você esteja preparado para elas tanto quanto para os ganhos.

A ferramenta mais importante para qualquer investidor neste momento é a ordem de stop loss, que encerra a operação quando a perda atingir um valor máximo. A diferença entre o preço de entrada e o valor do stop loss, vai determinar o tamanho de sua perda e consequentemente o risco máximo da operação.

Antes de realizar qualquer operação, você já precisa saber exatamente onde colocará o stop loss, e para isso existem diversas ferramentas, como o indicador de análise técnica ATR (aprenda aqui como utiliza-lo), ou indicadores fundamentalistas que utilizam o preço em seu cálculo, como o Preço/Lucro.

4# Quanto está buscando ganhar?

Ninguém que faz uma operação na bolsa acha que o preço da ação vai subir infinitamente, é claro que haverá um pico de alta e em seguida o preço cairá.

É neste ponto em que você precisa determinar qual o valor que o preço deve atingir para que a operação seja encerrada e seu lucro realizado.

É importante ter consciência de que este não é um valor arbitrário, que você vai “chutar”. Este valor deve ser baseado em algum fator de mercado, seja um pico anterior na análise técnica, ou um indicador fundamentalista acima de determinado nível, por exemplo.

 

Se na regra anterior, o valor do stop loss determinou seu risco, neste passo você está determinando seu potencial ganho.

5# Seu Risco X Retorno

E agora finalmente chegamos no ponto de determinar se uma operação vale ser realizada ou não.

Comparando sua potencial perda com seu potencial ganho, você consegue ter uma boa noção de quanto a operação é interessante ou não. Uma regra comum é somente realizar operações cujo o retorno seja pelo menos 50% maior do que a perda potencial, ou seja:

ganho/perda > 1,5

Assim podemos facilmente determinar se uma operação é válida ou não:

Operação A:

  • Perda potencial: R$ 1.000
  • Ganho potencial: R$ 2.000
  • Risco Retorno: (2000/1000) 2
  • Operação Deve Ser Feita!

Operação B:

  • Perda potencial: R$ 5.000
  • Ganho potencial: R$ 7.000
  • Risco Retorno: (7000/5000) 1,4
  • Operação Não Deve Ser Feita…

Bônus: Nunca mais faça uma operação ‘errada’!

5 Regras Para o Sucesso na bolsa de valores

Faça o download do resumo das 5 regras abaixo, imprima e deixe sempre a vista para seguir antes de realizar sua próxima operação. Deixe seu e-mail para recebê-las em formato de impressão.

 

Diego Wawrzeniak (@diegowrz) é autor do Guia do Imposto de Renda na Bolsa. Trabalhou no mercado financeiro e é economista pela FGV. Além de finanças, também é apaixonado por empreendedorismo, inovação e conversar com outros investidores.

  • Lucas Avelino

    Eu vendi 10 ações pelo o mesmo preço que comprei, o valor é 1<1,5,
    então eu tive perda, mas era no simulado e coisa e tal, e essa empresa
    estava com más previsões futuras e uma possível queda drastica na bolsa, eu fiz certo em vendê-las?

  • Jesué

    Muito interessante a combinação de Análise Técnica com Fundamentalista para se determinar a hora de entrada e saída de uma operação.